財聯(lián)社（北京，記者 高萍）訊，IPO歷經(jīng)多年，蘭州銀行（001227）終于迎來上市。根據(jù)安排，蘭州銀行將于1月17日（下周一）在深交所主板上市。由此，蘭州銀行也將成為年內(nèi)銀行上市第一股、A股第42只銀行股。
對于上市，蘭州銀行對財聯(lián)社記者表示，登陸A股市場有利于蘭州銀行更好的借助資本市場的力量，以更為多元化的方式充實資本實力，更好地服務(wù)于實體經(jīng)濟。根據(jù)招股書，蘭州銀行此次IPO發(fā)行5.7億股股份，募集資金20.33億元，扣除發(fā)行費用后全部用于充實該行資本金。
在近期銀行板塊逆勢大漲的背景下，蘭州銀行上市首秀將如何？破凈發(fā)行的蘭州銀行有無撿漏的機會？投資者中一簽又將賺多少？
有無撿漏機會？
經(jīng)過延期三周申購后，蘭州銀行最終迎來上市之日。而上市之前，因發(fā)行價低于凈資產(chǎn)，蘭州銀行一度成為市場熱議焦點。
多位銀行分析師對此表示，銀行板塊整體估值低是行業(yè)特征而非個股情況，存量的優(yōu)質(zhì)城商行股價大部分已經(jīng)在凈資產(chǎn)之下，有些新股上市前破凈或者上市不久后破凈、破發(fā)是合理的，也是尊重市場規(guī)律。蘭州銀行也對此回應(yīng)財聯(lián)社稱，綜合多因素確定發(fā)行價，充分考慮防范風險、保護投資者。
蘭州銀行發(fā)行價便宜嗎？有無撿漏機會？雖然破凈發(fā)行，但在一些投行人士看來，蘭州銀行發(fā)行市盈率并不低。資深投行人士王驥躍同樣表示，銀行股普遍破凈的情況下，蘭州銀行沒有遵照不低于凈資產(chǎn)發(fā)行的慣例，也是尊重市場。但他認為，相對同行業(yè)上市公司，23倍市盈率依然偏高。
數(shù)據(jù)顯示，蘭州銀行發(fā)行價格3.57元/股對應(yīng)的2020年攤薄后市盈率為22.97倍，這一市盈率高于可比公司平均市盈率8.02倍。不過蘭州銀行回應(yīng)媒體稱，若以2021年業(yè)績計算，該行此次發(fā)行市盈率僅為約12倍，跟近年上市的其他銀行基本在同一個水平線上。
但蘭州銀行也遭到不少投資者棄購。蘭州銀行新股認購情況顯示，網(wǎng)上投資者放棄認購數(shù)量354.12萬股，放棄認購金額1264.22萬元；網(wǎng)下投資者放棄認購數(shù)量6.065萬股，放棄認購金額21.65萬元。財聯(lián)社記者梳理發(fā)現(xiàn)，2021年上市的重慶銀行(9.000, -0.18, -1.96%)、齊魯銀行(5.600, -0.15, -2.61%)、瑞豐銀行(11.160, -0.49, -4.21%)、滬農(nóng)商行(6.790, -0.07, -1.02%)網(wǎng)上投資者放棄認購數(shù)量分別為168.83萬股、112.32萬股、28.77萬股、248.17萬股；網(wǎng)下投資者放棄認購數(shù)量分別為3.46萬股、3.19萬股、1.32萬股、3.05萬股。
另外，蘭州銀行保薦機構(gòu)（主承銷商）包銷比例為0.63%，上述2021年上市的4家銀行包銷比例為0.2%-0.5%。
上市首秀引關(guān)注
回溯蘭州銀行上市之路，并非一帆風順。早在2008年，蘭州銀行即定下了3年實現(xiàn)IPO的計劃，并在2012年加快了上市推進工作。2016年7月，證監(jiān)會披露了蘭州銀行招股書，蘭州銀行也正式向A股發(fā)起沖擊。2018年4月，蘭州銀行招股書預(yù)披露更新。之后，蘭州銀行IPO一度經(jīng)歷被按下暫停鍵的尷尬。2021年9月，遞交招股書逾5年后，蘭州銀行終于闖關(guān)成功，順利過會。
在近期銀行板塊逆勢大漲背景下，蘭州銀行上市首日將有怎樣的表現(xiàn)引發(fā)市場關(guān)注。
數(shù)據(jù)顯示，開年以來，截至1月13日，銀行板塊指數(shù)累計漲幅達到4.78%，遠遠跑贏大盤。根據(jù)東財Choice，2021年上市的4只銀行股中，重慶銀行、齊魯銀行、瑞豐銀行上市首日均頂格漲停，滬農(nóng)商行收漲20.22%。若以蘭州銀行上市首日頂格上漲44%計算，投資者中一簽賺785.4元。
近期，多家A股銀行公布2021年業(yè)績快報紛紛報喜，更有銀行歸母凈利潤最高出現(xiàn)超30%的漲幅。在招股書中，蘭州銀行也對2021年業(yè)績情況進行了預(yù)告。經(jīng)初步測算，蘭州銀行預(yù)計2021年實現(xiàn)歸母凈利潤15.27-16.37億元，同比增長2.29%-9.66%；預(yù)計實現(xiàn)扣非后歸母凈利潤15.87-16.98億元，同比增長79.38%-91.85%。