康得新涉嫌虛增利潤(rùn)119億元，審計(jì)機(jī)構(gòu)瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所日前被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，此事引發(fā)了資本市場(chǎng)“連環(huán)雷”。最新數(shù)據(jù)顯示，已有40多家企業(yè)的IPO、再融資因此中止，此事也越來(lái)越像當(dāng)年的安然、安達(dá)信事件。
(來(lái)源：瑞華官網(wǎng))
連續(xù)兩個(gè)大案
瑞華會(huì)計(jì)事務(wù)所“出名”，來(lái)自于其審計(jì)的兩家公司爆雷，先是千億白馬康得新年報(bào)虛增利潤(rùn)119億元，而后不久輔仁藥業(yè)又爆出坐擁貨幣資金18億卻拿不出6千萬(wàn)分紅。
今年7月5日，康得新造假被實(shí)錘，中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布消息稱，康得新 “涉嫌在2015年至2018年期間虛增利潤(rùn)總額達(dá)119億元。”中國(guó)證監(jiān)會(huì)還特別指出，康得新所涉及的信息披露違法行為持續(xù)時(shí)間長(zhǎng)、涉案金額巨大、手段極其惡劣、違法情節(jié)特別嚴(yán)重。
此后，權(quán)威媒體報(bào)道稱，瑞華事務(wù)所已被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。
沒(méi)想到的是，康得新的事還沒(méi)了結(jié)，這邊又爆出大雷。7月 16日，同樣由瑞華審計(jì)的輔仁藥業(yè)發(fā)布2018年年度權(quán)益分派實(shí)施公告，擬派發(fā)現(xiàn)金紅利6271.58萬(wàn)元。然而，7月19日，輔仁藥業(yè)向上交所提交公告稱，因公司資金安排原因，無(wú)法按照原定計(jì)劃發(fā)放紅利。
公司2019年一季報(bào)顯示，輔仁藥業(yè)貨幣資金期末余額多達(dá)18.16億元，為何只過(guò)了一個(gè)季度連6000余萬(wàn)的分紅款都拿不出來(lái)？對(duì)此，上交所向輔仁藥業(yè)發(fā)布問(wèn)詢函，要求其說(shuō)明原因。
7月24日晚間，輔仁藥業(yè)公布“真相”，卻引出更多質(zhì)疑：根據(jù)輔仁藥業(yè)財(cái)務(wù)提供資料顯示，截止7月19日，公司及子公司擁有現(xiàn)金總額1.27億元，其中受限金額1.23億元，未受限金額377.87萬(wàn)元。據(jù)報(bào)道，在上交所對(duì)輔仁藥業(yè)問(wèn)詢函中，質(zhì)疑瑞華年審會(huì)計(jì)的表述頗多，目前瑞華尚未回復(fù)這些質(zhì)疑。
10多家公司中止再融資項(xiàng)目
號(hào)稱中國(guó)五大會(huì)計(jì)師事務(wù)所之一的瑞華被調(diào)查，在資本市場(chǎng)引發(fā)連鎖反應(yīng)。7月28日，百利科技公告稱，因原審計(jì)機(jī)構(gòu)瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所因其他項(xiàng)目涉嫌信息披露違法被證監(jiān)會(huì)調(diào)查，公司中止非公開發(fā)行項(xiàng)目。嘉澳環(huán)保則表示，因瑞華被調(diào)查，證監(jiān)會(huì)中止審查公司公開增發(fā)申請(qǐng)材料的申請(qǐng)文件。
7月26日晚，凱撒文化、深南電路、泰禾集團(tuán)、新北洋、莊園牧場(chǎng)、天汽模、藍(lán)英裝備等多家公司公告其項(xiàng)目中止審查，原因都是同一個(gè)，即聘請(qǐng)的審計(jì)機(jī)構(gòu)瑞華被立案調(diào)查。涉及的融資品種有定增和可轉(zhuǎn)債。
更早時(shí)間，繼峰股份、ST新梅分別于7月4日、7月16日發(fā)布過(guò)類似公告，均為瑞華所被立案調(diào)查，觸發(fā)相關(guān)規(guī)則，上市公司主動(dòng)申請(qǐng)中止。
30多家IPO中止
除了再融資，30多家企業(yè)的IPO也受到連累。7月26日，證監(jiān)會(huì)官網(wǎng)發(fā)布了最新IPO排隊(duì)情況，瑞華會(huì)計(jì)事務(wù)所手下正在排隊(duì)29家IPO項(xiàng)目均被暫停。其中包括上交所主板排隊(duì)企業(yè)10家，深交所排隊(duì)企業(yè)19家。
不過(guò)，文件顯示瑞華所擔(dān)任審計(jì)機(jī)構(gòu)的一家創(chuàng)業(yè)板企業(yè)安?？h海能實(shí)業(yè)已經(jīng)通過(guò)發(fā)審會(huì)，目前正在等待證監(jiān)會(huì)的發(fā)行批文。
此外，瑞華會(huì)計(jì)事務(wù)所手上的科創(chuàng)板在審項(xiàng)目也全部中止或終止。7月28日，上交所網(wǎng)站顯示，北京龍軟科技股份有限公司、北京國(guó)科環(huán)宇科技股份有限公司、洛陽(yáng)建龍微納新材料股份有限公司、深圳市杰普特光電股份有限公司的科創(chuàng)板審核狀態(tài)已變更為“中止”。此前，瑞華所審計(jì)的北京海天瑞聲科技股份有限公司的科創(chuàng)板申請(qǐng)已“終止”。
至此，目前瑞華在審的科創(chuàng)板項(xiàng)目“全軍覆沒(méi)”，瑞華審計(jì)的瀾起科技、天準(zhǔn)科技已在科創(chuàng)板上市。
瑞華是一家怎樣的公司？
由于審計(jì)的企業(yè)頻頻陷入業(yè)績(jī)丑聞，瑞華的上市公司客戶紛紛排隊(duì)與其解約。7月24日晚間，天鐵股份公告稱經(jīng)綜考慮公司發(fā)展及合作需要，將更換會(huì)計(jì)師事務(wù)所，擬聘請(qǐng)中興財(cái)光華會(huì)計(jì)師事務(wù)所為2019年度外部審計(jì)機(jī)構(gòu)。另外，目前，太陽(yáng)紙業(yè)、通裕重工、尚緯股份等多家公司已陸續(xù)與瑞華解約。
深陷輿論漩渦的瑞華究竟是一家怎樣的機(jī)構(gòu)？瑞華號(hào)稱中國(guó)五大會(huì)計(jì)師事務(wù)所之一，數(shù)據(jù)顯示，瑞華審計(jì)的A股上市公司323家，排名第三。
中注協(xié)公示的2018年度業(yè)務(wù)收入前100家會(huì)計(jì)師事務(wù)所信息顯示，瑞華2018年?duì)I業(yè)收入28.79億元，會(huì)所注冊(cè)會(huì)計(jì)師人數(shù)2266名，冠絕全國(guó)。同時(shí)，公司分所數(shù)量40家，也位列榜單之首。
這樣一家規(guī)模的會(huì)計(jì)師事務(wù)所出事，和當(dāng)年為安然提供審計(jì)的安達(dá)信十分相似。安然造假，創(chuàng)出當(dāng)年歷史，而康得新虛增業(yè)績(jī)119億元，同樣是A股之最；而為他們提供審計(jì)服務(wù)的安達(dá)信、瑞華同樣擁有“五大頭銜”。
證監(jiān)會(huì)：要大幅提高處罰力度
面對(duì)調(diào)查，瑞華7月28日卻發(fā)布情況說(shuō)明稱，在康得新審計(jì)項(xiàng)目中，其對(duì)康得新審計(jì)項(xiàng)目全面履行了應(yīng)盡的職責(zé)義務(wù)。
這再次引發(fā)了市場(chǎng)不滿。事實(shí)上，康得新和瑞華目前受到的處罰之輕市場(chǎng)已多有不滿。
前不久，康得新發(fā)布公告，收到證監(jiān)會(huì)行政處罰事先告知書，擬決定對(duì)康得新責(zé)令改正，給予警告，并處以60萬(wàn)元頂格罰款。對(duì)鐘玉、王瑜、張麗雄、徐曙、肖鵬等給予警告并處罰款。擬決定對(duì)鐘玉、王瑜、張麗雄采取終身證券市場(chǎng)禁入措施。公司股票可能被實(shí)施重大違法強(qiáng)制退市，公司股票7月8日起停牌。
對(duì)此，市場(chǎng)有質(zhì)疑聲音認(rèn)為60萬(wàn)元罰款是否過(guò)輕。不過(guò)，60萬(wàn)罰單目前是在證券法規(guī)定范圍內(nèi)的頂格處罰。
根據(jù)證監(jiān)會(huì)的最新表態(tài)，市場(chǎng)和投資者反映的法律規(guī)定處罰太輕，中介機(jī)構(gòu)未勤勉盡責(zé)追究不到位等問(wèn)題客觀存在，證監(jiān)會(huì)正在會(huì)同有關(guān)方面，推動(dòng)盡快修改完善《證券法》《刑法》有關(guān)規(guī)定，擬對(duì)發(fā)行人、上市公司及其控股股東、實(shí)際控制人信息披露虛假，和會(huì)計(jì)師事務(wù)所、保薦人等中介機(jī)構(gòu)未勤勉盡責(zé)等證券違法行為，大幅提高刑期上限和罰款、罰金數(shù)額標(biāo)準(zhǔn)，強(qiáng)化民事?lián)p害賠償責(zé)任，實(shí)施失信聯(lián)合懲戒，切實(shí)提高資本市場(chǎng)違法違規(guī)成本。
僅供投資者參考，不構(gòu)成投資建議
股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎
（文章來(lái)源：東方財(cái)富研究中心）