面對(duì)疫情，抗病毒、口罩、消毒液、雙黃連、吉利德供應(yīng)商、血液制品等板塊，時(shí)而掀起一波漲停潮，原有醫(yī)藥股的穩(wěn)態(tài)被迅速打破。
春節(jié)以來(lái)，截至2月14日，醫(yī)藥生物指數(shù)在短短十個(gè)交易日內(nèi)，上漲了3.79%。
據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者不完全統(tǒng)計(jì)，2月以來(lái)股價(jià)累計(jì)上漲超過(guò)20%的上市公司中，有將近1/3涉及抗擊疫情相關(guān)的口罩、消毒液、抗病毒、醫(yī)療固廢處理、血液制品或其他藥物生產(chǎn)等業(yè)務(wù)。
“我們對(duì)比了‘非典’期間A股走勢(shì)，醫(yī)藥行業(yè)確實(shí)表現(xiàn)得更為抗跌，且在疫情嚴(yán)峻期取得了階段性超額收益。”滬上一家中型券商策略分析師如是說(shuō)道。
“抗跌避險(xiǎn)”緣何會(huì)轉(zhuǎn)變?yōu)?ldquo;游資歡舞”的熱土？
本報(bào)記者多方了解，越來(lái)越多醫(yī)藥股的走勢(shì)與基本面背離，魚目混珠比比皆是，有幾近跌破面值的垃圾股“絕處逢生”、高質(zhì)押爆倉(cāng)在即的實(shí)控人突遇甘霖，更有蠢蠢欲動(dòng)的股東借機(jī)減持等等。
李逵，還是李鬼？
最新的2月13日晚，國(guó)資小新發(fā)布消息稱，國(guó)藥中國(guó)生物開(kāi)展新冠病毒特免血漿制品和特免球蛋白的制備，成功制備出用于臨床治療的特免血漿。
次日一早，此前短暫調(diào)整的醫(yī)藥股板塊，在血液制品的引領(lǐng)之下，再度沸騰。
這只是連日來(lái)A股醫(yī)藥板塊狂歡的一個(gè)剪影。
每逢抗疫出現(xiàn)新進(jìn)展，醫(yī)藥板塊便會(huì)涌現(xiàn)一個(gè)細(xì)分領(lǐng)域“打前鋒”。
根據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，在疫情出現(xiàn)的初期，抗疫情、抗病毒概念一擁而起，以抗生素聞名的魯抗醫(yī)藥和生產(chǎn)肺炎診斷試劑的四環(huán)生物等連續(xù)八個(gè)交易日漲停。
隨后，醫(yī)療器械、診斷試劑、消毒防護(hù)等用品紛紛接力，醫(yī)藥股在疫情防控戰(zhàn)中邁入新高潮，這場(chǎng)狂歡甚至蔓延到了生產(chǎn)口罩的輕工紡織與生產(chǎn)消毒液的化工行業(yè)。
“重賞”之下，必有勇夫。嗅到商機(jī)的投資者開(kāi)始滿世界尋找與“防控”相關(guān)的熱點(diǎn)。
在過(guò)去的一段時(shí)間里，逢口罩必漲一度成為市場(chǎng)內(nèi)的共識(shí)。
先是奧美醫(yī)療、振德醫(yī)療等主業(yè)與口罩防護(hù)相關(guān)的上市公司估值暴漲，隨后，業(yè)務(wù)占比量并不大的福能股份、漢王科技、漫步者等數(shù)“外行”也強(qiáng)勢(shì)反彈。就連臨時(shí)新增口罩生產(chǎn)線的工業(yè)富聯(lián)、上汽集團(tuán)等也曾迎來(lái)巨量資金蜂擁。
其背后，漫步者旗下存在口罩業(yè)務(wù)的子公司東莞利發(fā)愛(ài)爾空氣凈化系統(tǒng)有限公司2018年虧損2767.4萬(wàn)元，2019年中報(bào)續(xù)虧880.64萬(wàn)元；福能股份在互動(dòng)平臺(tái)上強(qiáng)調(diào)，公司主業(yè)為電力，生產(chǎn)衛(wèi)生消毒濕巾無(wú)紡布及口罩的子公司南紡新材相關(guān)業(yè)務(wù)對(duì)公司業(yè)績(jī)不構(gòu)成重大影響。
股價(jià)年內(nèi)大漲33.58%，一度達(dá)到72元最高價(jià)的瀚川智能也發(fā)布公告稱，雖然公司有口罩生產(chǎn)設(shè)備業(yè)務(wù)，但去年該業(yè)務(wù)占公司收入的比例還不到2%。
口罩熱點(diǎn)還沒(méi)有熄滅，新的熱點(diǎn)已經(jīng)生成。
且不提引發(fā)醫(yī)藥界群嘲的“雙黃連”，在疫情期間被廣泛傳播的“神藥”瑞德西韋，又將A股一眾吉利德供應(yīng)商推向了聚光燈下。
自2月2日有報(bào)道稱美國(guó)藥企吉利德旗下“瑞德西韋”的藥物，被發(fā)現(xiàn)對(duì)新型冠狀病毒有效之后，永太科技、九洲藥業(yè)、博騰股份、美迪西等上市公司紛紛在互動(dòng)平臺(tái)或公告中“透露”公司與吉利德存在合作關(guān)系。
“透露”是A股企業(yè)貼熱點(diǎn)最常見(jiàn)的方法。
永太科技、九洲藥業(yè)等甚至直言，正尋求與吉利德在研藥物瑞德西韋的中間體未來(lái)采購(gòu)合作，兩家上市公司果不其然，分別出現(xiàn)5、3個(gè)漲停板。
然而渲染至今，目前最大的贏家卻花落博瑞醫(yī)藥，公司于2月11日公告，已成功仿制開(kāi)發(fā)了瑞德西韋原料藥合成工藝技術(shù)和制劑技術(shù)，隨后博瑞醫(yī)藥連續(xù)三個(gè)交易日暴漲，2月以來(lái)累計(jì)漲幅逼近80%。
但截至目前，由于臨床試驗(yàn)結(jié)果不明，市場(chǎng)對(duì)于瑞德西韋的藥效仍抱有爭(zhēng)議，博瑞醫(yī)藥也并沒(méi)有獲得相關(guān)專利授權(quán)。有業(yè)內(nèi)人士分析預(yù)測(cè)，這筆預(yù)計(jì)耗資1500萬(wàn)元的投資，或是一場(chǎng)徒勞。
隨著疫情防控緩緩向前邁進(jìn)，一輪又一輪新熱點(diǎn)粉墨登場(chǎng)，這一次鏡頭對(duì)準(zhǔn)了血液制品……
2月14日，在保殼戰(zhàn)中疲于奔命的*ST生物迎來(lái)節(jié)后第三個(gè)漲停板。
這家企業(yè)董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、證代接連辭職，連續(xù)兩年虧損，2018年度經(jīng)審計(jì)的期末凈資產(chǎn)為負(fù)值、2019年只能通過(guò)出售子公司股權(quán)勉強(qiáng)扭虧的上市公司，在醫(yī)藥板塊的熱點(diǎn)輪動(dòng)中不斷跳躍。
減持之風(fēng)四起
根據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者調(diào)查，伴隨著醫(yī)藥板塊估值走高，一場(chǎng)龐大的割韭菜盛宴正在潛伏。
前期受益于疫情股價(jià)大漲的醫(yī)藥股中，部分上市公司股東開(kāi)始打算逢高減持。
早在2月4日~5日，太龍藥業(yè)、以嶺藥業(yè)、樂(lè)心醫(yī)療等疫情受益概念股先后發(fā)布了重要股東減持計(jì)劃的公告。
其中樂(lè)心醫(yī)療是實(shí)際控制人計(jì)劃減持，且擬減持的股份占公司總股本的比例高達(dá)4%。
隨后，道恩股份、英科醫(yī)療、尚榮醫(yī)療等熱門的口罩概念股股東也開(kāi)始蠢蠢欲動(dòng)。
在股價(jià)上漲期間，尚榮醫(yī)療三名實(shí)控人1月下旬以來(lái)累計(jì)減持764.16萬(wàn)股，占公司總股本的比例達(dá)到1.04%，同期(1月21日至2月11日)，榮尚醫(yī)療股價(jià)累計(jì)上漲49.79%。
而根據(jù)公司實(shí)控人的預(yù)減持計(jì)劃，實(shí)控人在未來(lái)三個(gè)多月時(shí)間里，還有1353.74萬(wàn)股的可減持空間。
另有2月以來(lái)累計(jì)上漲41.30%的英科醫(yī)療股東深創(chuàng)投和淄博創(chuàng)新，也發(fā)布減持預(yù)告，擬減持不超過(guò)793.20萬(wàn)股；道恩股份實(shí)控人之一韓麗梅及兩名高管則合計(jì)擬減持不超過(guò)1327.09萬(wàn)股，對(duì)應(yīng)2月14日晚收盤的總市值約為2.60億元。1月23日至今，道恩股份股價(jià)累計(jì)上漲71.12%。
這，儼然非個(gè)例。
根據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者不完全統(tǒng)計(jì)，2月以來(lái)股價(jià)漲幅超過(guò)20%的近50家抗擊疫情相關(guān)上市公司中，至少有8家上市公司股東發(fā)布了減持計(jì)劃或減持公告。
此外，還有不少醫(yī)藥股在前期瘋狂上漲后，因股東的減持行為而瘋狂回調(diào)，因此不在前述名單之列。
較為典型的是新晉口罩概念股青松股份，不久前，青松股份子公司諾斯貝爾被認(rèn)定為“疫情防控必需物資生產(chǎn)企業(yè)”，批準(zhǔn)提前復(fù)工，保障醫(yī)用口罩、衛(wèi)生濕巾、消毒液等疫情防控物資的生產(chǎn)供應(yīng)。
受此消息影響，2020年開(kāi)年以來(lái)，青松股份股價(jià)一路上漲，短短一個(gè)多月，漲幅一度超過(guò)50%。然而，從2月3日開(kāi)始，青松股份大股東便一路減持。
2月10日，青松股份突發(fā)公告稱，第一大股東楊建新于2020年1月17日至2月6日期間，減持3.2%的股份，減持后楊建新不再是公司第一大股東，第二大股東山西廣佳匯企業(yè)管理咨詢有限公司被動(dòng)成為公司第一大股東。隨后，青松股份走勢(shì)一瀉千里。
除了蹭熱點(diǎn)“割韭菜”之外，更有企業(yè)原本處于爆雷邊緣，亦因?yàn)檫@場(chǎng)“炒作”轉(zhuǎn)危為安。
譬如因跨界受挫、控股股東資金鏈緊張以及環(huán)保整治等因素影響，股價(jià)持續(xù)低迷的和邦生物，或是這場(chǎng)題材炒作的受益者之一。
春節(jié)后首個(gè)交易日的千股跌停中，和邦生物也迎來(lái)了股價(jià)最低點(diǎn)——1.32元，這讓高比例質(zhì)押的控股股東和邦集團(tuán)如臨大敵。2月3日當(dāng)晚，公司便發(fā)布公告稱，控股股東部分股份質(zhì)押展期。
截至2月3日晚，和邦集團(tuán)持有和邦生物的股份總數(shù)為24.93億股，占公司總股本比例28.23%，而其累計(jì)質(zhì)押的股份數(shù)量則已高達(dá)23.40億股，占其持股總數(shù)比例為93.85%。
由于疫情肆虐，消毒液需求量大漲，生產(chǎn)次氯酸鈉產(chǎn)品的和邦生物迎來(lái)轉(zhuǎn)機(jī)，股價(jià)開(kāi)始大幅攀升，一舉解除了控股股東的燃眉之急。
擊鼓傳花能走多遠(yuǎn)？
醫(yī)藥板塊走勢(shì)愈發(fā)凌亂，題材股與熱點(diǎn)層出不窮，而即便部分存在業(yè)績(jī)兌現(xiàn)預(yù)期的企業(yè)，估值已在猛然走高中脫離基本面。
“近期絕對(duì)不追醫(yī)藥股，炒作太多，估值明顯偏高，這幾天已經(jīng)開(kāi)始調(diào)整了。”2月13日，華南一名資深投資人士受訪指出。
在達(dá)安基因、未名醫(yī)藥、魚躍醫(yī)療等股價(jià)狂飆的知名抗疫概念股背后，各路資金“推手”層出不窮。
春節(jié)之前的疫情蔓延初期，就有不少嗅覺(jué)靈敏的游資潛伏在了病毒防治概念股中。
早在1月23日，被業(yè)內(nèi)稱為“上海超短幫”的頂級(jí)游資國(guó)泰君安上海新閘路就火速買入魚躍醫(yī)療2099.99萬(wàn)元，隨后，魚躍醫(yī)療連續(xù)四個(gè)交易日股價(jià)飄紅。
左右互博的戲碼也隨即上演。
疫情期間新型冠狀病毒(2019-nCoV)核酸檢測(cè)試劑盒被賣爆的達(dá)安基因，其龍虎榜單上?？徒允抢厦婵?。
2月14日當(dāng)天一字漲停的基蛋生物，其龍虎榜上買入席位也均為營(yíng)業(yè)部席位，前5名買入總計(jì)5641.81萬(wàn)元，占當(dāng)天總成交金額46.59%，而機(jī)構(gòu)反而一舉拋售2597.25萬(wàn)元。
值得一提的是，連日來(lái)，醫(yī)藥股已經(jīng)開(kāi)始顯著降溫，口罩指數(shù)四連降，本周累計(jì)下跌11.7%，醫(yī)藥器械本周下跌4.75%，化學(xué)制藥周跌幅2.09%。